近日,中国央行宣布从2021年7月15日起下调金融机构存款准备金率0.5个百分点(不含已执行5%存款准备金率的金融机构)。本次下调后,金融机构加权平均存款准备金率为8.9%,降准释放长期资金约1万亿元。
据悉,这是时隔一年多后,我国再次降准,且非传闻中的定向降准,而是全面降准,超出预期。
说到存款准备金率,可能大家不太明白,这里就跟大家讲解一下,存款准备金率到底是怎么回事。
首先,以一个例子来简单解释一下:
A有100元,存入商业银行,银行需要付给A存款利息,所以银行需要用这100元的存款对外放贷。
为了计算方便,假设存款准备金率为10%,银行的100元就要分成两部分——90元和10元。10元钱要作为存款准备金交给央行(中国人民银行)进行保留监管,银行拿着90元借给B,B拿着90元去造房子,付90元工钱给了C,C有了90元之后就存入银行,银行就又有了90元的存款。90元的存款再分成81元和9元,9元放入央行,81元借给D。81元分成72.9元和8.1元,这样一直循环。
而在此例子中的10元,9元,8.1元等等就是存款准备金。
这样来看的话,银行收到的存款总额或者说市面流通的人民币数额就=100+90+81+…….=1000元
这个得数的计算公式是:总数额=原始存款/存款准备金率
那么此次存款准备金率的调整将意味着什么呢?
1、此次降准为全面降准,除已执行5%存款准备金率的部分县域法人金融机构外,对其他金融机构普遍下调存款准备金率0.5个百分点,降准释放长期资金约1万亿元。
2、稳健货币政策取向没有改变。此次降准是货币政策回归常态后的常规操作,释放的一部分资金将被金融机构用于归还到期的中期借贷便利(MLF),还有一部分资金被金融机构用于弥补7月中下旬税期高峰带来的流动性缺口,增加金融机构的长期资金占比。
1、降准后,物价会涨吗?
会,存在一定程度的通货膨胀。但具体到房价会不会涨,要看政策调控的程度,如果政策松绑,房价会上浮。
2、降准会不会影响房价?
短期虽然不会直接影响到房价。
降准意味着货币宽松,未来将有大量的资金流入市场进行滚动,但就目前的房地产政策来看,金融端口的“两道红线”并没有收紧。
此次央行“降准”,只要国家不放松房企融资渠道,就算释放再多的资金,也不会大水漫灌入房企,更不会扭转楼市基本面。
换句话说,即便央妈想放水,只要房地产的蓄水池不打开,就无法对房地产市场形成刺激。
3、降准对于普通人意味着什么?
降准主要针对的群体是金融机构,其目的是刺激经济活力。对于普通人来说,降准后带来最大的影响是物价会上涨。
4、降准了,刚需购房者是不是更容易贷到款了?
降准释放的资金让银行的资金面变得充裕,对于购房者按揭来说也能够相对获得平稳的信贷价格,可能会刺激银行给予购房者一些购房利率优惠。
5、对理财收益率有什么影响?
央行降准,意味着市面上的钱变多了,市面上流动性充裕,在市场不差钱的情况下,大部分投资理财渠道收益率下行是必然趋势,如银行理财产品、货币基金等。因此,降准后,我们可以适当调整个人或家庭的投资理财策略,优化投资理财方案,以获取稳定的投资理财收益。
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